Anthropic与SpaceX达成合作，SpaceX将Colossus 1超算集群的算力租给Anthropic，以支持其Claude模型。同时，谷歌和亚马逊也对Anthropic进行了投资和算力支持。马斯克起诉OpenAI，要求其开源技术，意在干扰其IPO进程。AI行业竞争加剧，Anthropic估值飙升，成为市场焦点。

OpenAI的CFO Sarah Friar在Tech Live大会上的发言引发了市场对美国AI估值的质疑，导致科技股下跌5000亿美元。与此同时，中国AI凭借高性价比和效率逐渐崭露头角，吸引全球资本关注，展现出在多模态技术上的竞争力。

OpenAI CFO萨拉·弗利尔在华尔街日报会议上提到寻求政府支持融资，导致市场剧烈反应，科技股市值蒸发近4300亿美元。由于AI盈利模式不明确，投资与收入不成比例，市场对“大而不能倒”感到不安。OpenAI面临融资危机，未来需依靠企业服务、可穿戴设备和机器人等多元化收入。

美国科技股回调，AI泡沫可能因电力设施短缺而破灭。微软CEO指出，英伟达芯片因缺电无法使用。中美科技战中，中国通过廉价电力弥补高耗能芯片的劣势，而美国则面临老旧电力系统和变压器短缺的问题。中国在变压器生产上占全球60%市场份额，交货速度快，未来固态变压器将成为发展方向。

近期美股，尤其是AI和科技股回调，引发对AI是否见顶的讨论。Theory Ventures指出，目前美国AI基础设施开销在历史上仅排第六，已超过2000年互联网泡沫。如果AI开销占GDP提升至6%，主要公司的年开销将是现在的5-7倍，表明AI的影响力仍在增长。

在家长周末期间，美国政府仍未结束近六天的停摆，导致经济数据缺失，失业率和消费者物价指数上升。尽管市场波动，科技股表现良好，投资者对未来经济复苏持谨慎态度。新兴市场如尼日利亚和巴西展现增长潜力，但面临政策和市场风险。

美国经济放缓，联邦储备局降息推动股市上涨，但劳动力市场疲软。特朗普政府对H1-B签证的新收费引发国际恐慌，印度科技股大跌。国会面临政府关门危机，南韩在美投资风险加剧。

美国科技股近期因AI泡沫担忧而下跌。MIT研究显示95%的企业AI项目未获收益，Palantir遭做空，Meta暂停招聘。投资者需关注市场波动及AI行业未来发展。

特斯拉面临销量和利润下滑，全球销量下降1.1%，但中国市场增长8%。马斯克计划推出Cybercab和RoboTaxi，并采用Unbox模式应对中美贸易战。尽管财报不佳，股价因特朗普的关税言论上涨，特斯拉仍需依赖中美市场，未来有希望。

联想集团2025财季业绩公布，营收1351亿人民币，净利润49.8亿人民币。公司将AI PC端侧部署DeepSeek大模型，并全面接入小天个人智能体。同时与沐曦股份合作推出一体机解决方案，覆盖医疗、法律、教育等领域。华泰证券将其列为中国科技股“七巨头”之一，预计DeepSeek将推动中国科技产业创新。

DeepSeek在春节期间迅速登顶中美AppStore免费榜，导致英伟达等科技股大跌。用户沉迷于其算命功能，如八字分析和解梦，结果常模糊且适用广泛，体现巴纳姆效应。尽管娱乐性强，但不应过于相信其准确性。

春节期间，DeepSeek以超低成本推出的开源模型性能接近OpenAI，震动全球科技界，导致美国科技股下跌。中国AI企业如阶跃星辰、面壁智能等展现出强大技术实力，推动全球AI竞争格局重塑，成为中国AI产业发展的关键力量。

DeepSeek发布的推理模型以低成本实现与OpenAI相当的能力，导致美国科技股大跌，挑战了AI行业对巨额投资的依赖。其开源策略和创新架构吸引了众多开发者，可能重塑全球AI产业格局。

DeepSeek是一家中国初创公司开发的开源AI模型，最新的R1模型训练成本不到600万美元，性能与OpenAI等竞争对手相当，甚至更优。DeepSeek的成功导致科技股大跌，投资者损失超1万亿美元，标志着AI行业进入新阶段，反映中美关系的新竞争。

中金公司对中国宏观经济的十大宏观预测全错，投资者应保持清醒头脑，不要过分相信自己对宏观经济的判断。明年投资美股情况不好说，持仓以科技股为主，调仓看好现金流充裕的小市值美股和处于价值洼地的中概股，但需注意中国面临的通缩危机。希望2024年经济和投资有趣。